Работая на финансовых рынках, с помощью разнообразных торговых инструментов частные инвесторы вынуждены проводить сложные расчеты и оценку множества показателей. Это необходимо для генерации прогнозов для торговых контрактов. Именно вопрос стабильно правильного прогнозирования векторов движения рынка является основной задачей каждого успешного инвестора. В этом вопросе игроки применяют широкий набор подходов анализа, которые можно условно разделить всего на два основных типа – фундаментальный и технический анализ. Оба формата оценки рыночных данных требуют от трейдера много специализированных знаний и базовых понятий в вопросах изучения финансовых и экономических законов. Учитывая низкий уровень специальных знаний у основной массы частных инвесторов, предлагаем вам статью, раскрывающую роль Центральных банков и их политики в работе трейдеров финансового рынка.

 

Влияние центральных банков и денежно-кредитная политики на торговый процесс

 

Что такое Центральный Банк и денежно-кредитная политика

Центральный банк любой страны является главным государственным органом, который занимается регуляцией финансового рынка и процессов экономики. В его задачу входит определенный перечень действий по защите экономики государства, установление нормальных условий для работы банковской сферы, а также регулирование процессов финансового рынка. Совокупность действий Центрального банка внутри государства называется денежно-кредитная политика.
По сути центральный банк является главным игроком финансового рынка и с помощью специализированных подходов может проводить определенные регулирующие действия на нем. Так ЦБ имеют непосредственные рычаги регуляции денежной массы национальной валюты, изменения показателя основной процентной ставки, определяет правила работы банковских инструментов внутри государства, а также может оказывать непосредственное влияние на финансовый рынок путем интервенций и собственной инвестиционной деятельностью.

На фоне этого центральные банки – не что иное, как крупный государственный игрок финансового рынка с массой дополнительных возможностей регуляции экономических процессов. Рассматривая рычаги и инструменты регулирования рынка, а также драйверы влияния на котировки разнообразных активов, все приемы регулятора можно разделить на такие виды и формы:

1. Общие методы денежно-кредитной политики – сюда в свою очередь относятся:

• Регулирование учетной процентной ставки – таким образом государство регулирует доступ финансовых институтов, предприятий и частных лиц к дешевым кредитам. Проще говоря, процентная ставка является базовым показателем для расчета процентов при потребительском кредитовании коммерческими банками. Этот оказывает существенно влияние на потребительскую способность населения, рост экономики и деятельность предприятий, и, как следствие, на котировки финансовых активов, которые коррелируются с данными показателями. Именно процентные ставки оказывают максимальное влияние на торговые показатели частных трейдеров, так как являются основными факторами при проведении фундаментального анализа рынка.

• Установка нормативов в работе банков – здесь необходимо сказать, что роль центрального банка в качестве регулятора банковской отрасли имеет крайне высокую степень влияния на экономические процессы государства, а значит и непосредственную жизнедеятельность экономики страны и ее населения. Так ЦБ может устанавливать обязательные резервы для коммерческих банков, осуществляющих свою деятельность под юрисдикцией регулятора. Установка и изменение резервов банков открывают возможность регулировать доступ к денежной массе национальной валюты. Таким образом можно влиять не только на экономические процессы, но и на курсообразование национальной валюты, что также является определяющим фактором для успешной работы трейдеров

• Прямая деятельность на финансовом рынке – ЦБ может выступать не только в качестве регулятора, но и полноценного участника торговых и спекулятивных процессов финансового рынка. Учитывая финансовые возможности ЦБ можно сказать, что регулятор, как инвестор, имеет все предпосылки для активного влияния на котировки определенных базовых активов. Так основная масса центральных банков развитых государств занимается активным инвестированием в определенные валютные активы, золото, фондовые инструменты, а также банковские продукты. Таким образом ЦБ приносит дополнительный доход государству и получает вспомогательные ресурсы для регуляции рынка

2. Методы выборочного характера

В основном такие подходы касаются конкретных инструментов и видов деятельности финансовой системы государства. В частности, сюда можно отнести такие яркие примеры данного типа регулирующих подходов:

• Регламентация выдачи кредитов – в сложных финансовых и экономических ситуациях ЦБ могут ограничить доступ или вовсе запретить коммерческим банкам выдавать определенный тип кредитных продуктов. Это проводится обычно для снижения ажиотажей в определенной экономической сфере или ограничения доступа банков к раскованным и высоколиквидным продуктам.

• Изменение условия для кредитования – кроме заперта выдавать кредиты, ЦБ могут изменить правила и порядок их выдачи. Обычно такие действия связаны с борьбой с отмыванием средств, уменьшением уровня разогрева экономики, снижением показателя инфляции. А также регламентация порядка выдачи кредитов используется как ограничительный инструмент для крупных глобальных в рамках государства банков.

Мы рассмотрели только некоторые основные инструменты регулирования, доступные центральным банкам, которые способны оценить при проведении фундаментального анализа простые онлайн инвесторы. Конечно список инструментов и возможностей регулирующих органов очень широк и насчитывает сотни приемов. Но уже познания в базовых формах проведения денежно-кредитной политики могут дать вам широкие возможности в трейдинге.

Анализируя кредитно-финансовую политику ЦБ как фактор влияния на онлайн трейдинг, необходимо отметить несколько критических моментов

• Во-первых, работу и изучение ограничительных инструментов регулятора необходимо учитывать при анализе рынка. При чем такой режим прогнозирования нужно использовать не ситуативно, а на постоянной основе. Причина этому заключается в долгосрочном формате влияния основных инструментов регулятора на финансовый рынок. Если взять для примера такой инструмент как изменение процентной ставки, то мы можем четко заметить, что любое колебание ставки по кредитам ЦБ определяет долгосрочные тренды рынка национальной валюты, поэтому анализируя рынок, нужно всегда учитывать фундаментальные инструменты и показатели проведения денежно-кредитной политики.

• Во-вторых, – генерируя прогноз, учитывайте тот факт, что ЦБ не все сильны. Дело в том, что излишняя регуляция или непродуманная кредитно-денежная политика может полностью разрушить финансовый рынок или экономику государства. Примеров этому масса. Поэтому, работая с инструментами трейдинга, не стоит надеяться, что в сложных финансовых условиях на помощь рынку придет регулятор. ЦБ стремятся в своей деятельности проводить сбалансированные действия, которые имеют влияние на экономику в долгосрочной перспективе, поэтому корректируйте среднесрочные торговые планы в соответствии с рабанализотой регулирующего органа

Подводя итоги, отметим, что, несмотря на множество инструментов влияния и проведения денежно-кредитной политики доступных Центральным банкам, рынок сегодня становится более независимым и саморегулирующимся. По этой причине в последнее время мы можем наблюдать увеличение эластичности финансового рынка в моменты жестких действий регуляторов, что несомненно является положительным фактором влияния на результативность работы частных трейдеров. Но, несмотря на этого, работа ЦБ и сегодня является основным фактором фундаментального анализа рынка, который необходимо учитывать каждому инвестору финансового рынка при оформлении торговых ставок

 

ОТКРЫТЬ ДЭМО СЧЕТ

“Общее предупреждение о рисках: Торговля бинарными опционами отличается высоким уровнем риска и может привести к потере всех ваших средств”

Влияние центральных банков и денежно-кредитной политики на торговый процесс
5 (100%) 1 vote

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Pin It on Pinterest

Share This